在近期舉辦的2025財(cái)聯(lián)社上市公司價(jià)值引領(lǐng)大會(huì)上，明大保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)總經(jīng)理梅紅圍繞董監(jiān)高責(zé)任險(xiǎn)展開深度分享，其主題為《解碼董責(zé)險(xiǎn)：新時(shí)代必備的風(fēng)險(xiǎn)保障指南》，為與會(huì)嘉賓剖析了上市公司在復(fù)雜經(jīng)營(yíng)環(huán)境下配置該險(xiǎn)種的必要性。
當(dāng)下，上市公司所面臨的經(jīng)營(yíng)環(huán)境正變得愈發(fā)復(fù)雜。梅紅指出，從人力結(jié)構(gòu)來看，多層級(jí)的特點(diǎn)使得保障需求差異明顯；業(yè)務(wù)規(guī)模龐大、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)復(fù)雜，一旦品牌聲譽(yù)受損，影響將極為重大。同時(shí)，上市公司對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理、信息披露以及內(nèi)部控制都提出了更高要求。市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)壓力不斷增大，高管承受著高壓力，員工對(duì)于心理與身體健康管理的需求也日益突出。
梅紅認(rèn)為，上市公司需要轉(zhuǎn)變思維，從“單點(diǎn)保險(xiǎn)思維”轉(zhuǎn)變?yōu)椤跋到y(tǒng)化風(fēng)險(xiǎn)管理與健康保障體系”。目前，企業(yè)保障體系存在諸多痛點(diǎn)，例如各類保險(xiǎn)分散采購(gòu)，缺乏統(tǒng)一規(guī)劃，導(dǎo)致費(fèi)用利用效率不高；人身保障覆蓋不均衡；財(cái)產(chǎn)類保險(xiǎn)、責(zé)任類保險(xiǎn)未能與公司業(yè)務(wù)模式深度結(jié)合；并且缺少專業(yè)經(jīng)紀(jì)公司提供持續(xù)服務(wù)。
那么，在新的責(zé)任體系下，配置董監(jiān)高責(zé)任險(xiǎn)的必要性體現(xiàn)在哪些方面呢？對(duì)于董監(jiān)高個(gè)人而言，該險(xiǎn)種猶如“定心丸”與“金鐘罩”。它能夠保護(hù)個(gè)人資產(chǎn)安全，提升履職信心。在上市公司高管市場(chǎng)中，一份合理完善的董監(jiān)高責(zé)任險(xiǎn)（D&O）已成為頂級(jí)人才入職時(shí)關(guān)注的核心條件之一。從上市公司實(shí)體角度出發(fā)，董監(jiān)高責(zé)任險(xiǎn)是風(fēng)險(xiǎn)管理體系中的“財(cái)務(wù)緩沖器”。它可以將潛在巨額訴訟成本轉(zhuǎn)化為固定保費(fèi)，大幅降低不可預(yù)期的現(xiàn)金流風(fēng)險(xiǎn)，保護(hù)資產(chǎn)負(fù)債表穩(wěn)定，同時(shí)有助于提升投資者、監(jiān)管機(jī)構(gòu)以及合作方的信任度，是現(xiàn)代企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理中不可或缺的組成部分。
梅紅介紹稱，董監(jiān)高責(zé)任險(xiǎn)是指公司董事及高級(jí)管理人員在行使職權(quán)時(shí)，因過錯(cuò)導(dǎo)致第三者遭受經(jīng)濟(jì)損失，依法應(yīng)承擔(dān)相應(yīng)經(jīng)濟(jì)賠償責(zé)任的風(fēng)險(xiǎn)，通過該險(xiǎn)種可將此風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁給保險(xiǎn)公司，由保險(xiǎn)公司按合同約定承擔(dān)經(jīng)濟(jì)賠償責(zé)任。其目的在于轉(zhuǎn)移個(gè)人或公司在高管訴訟/索賠中的經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)，保障公司治理的人才吸引與穩(wěn)定。自2024年7月1日新公司法實(shí)施以來，董責(zé)險(xiǎn)市場(chǎng)數(shù)據(jù)增長(zhǎng)顯著。2024年前三季度，公告擬購(gòu)買董責(zé)險(xiǎn)的A股上市公司達(dá)314家，同比增長(zhǎng)超過53%。自新法實(shí)施至當(dāng)年9月底的三個(gè)月中，公告購(gòu)買的上市公司數(shù)量達(dá)到62家，是去年同期的近3倍。
梅紅還對(duì)董監(jiān)高責(zé)任險(xiǎn)的常見承保范圍進(jìn)行了詳細(xì)介紹。其涵蓋多個(gè)方面，包括對(duì)董監(jiān)高個(gè)人的民事賠償，如法院判決或和解金額；律師費(fèi)與抗辯費(fèi)用，其中包含涉及監(jiān)管調(diào)查時(shí)的應(yīng)訴與咨詢費(fèi)用；證券類索賠與集體訴訟的賠償與費(fèi)用；部分保單可選的調(diào)查費(fèi)用、公關(guān)費(fèi)用；以及公司代位賠償，即公司為董監(jiān)高代償時(shí)的補(bǔ)償?shù)取?/p>
